COVACORO (WF) diskutieren

Anstiege von PVA Tepla über 36 Euro werden derzeit immer wieder am Folgetag abverkauft. Das Handelsvolumen in der Aktie ist deutlich angestiegen. Beides deutet darauf hin, dass hinter den Kulissen einiges passiert! Übernahme? Erhöhung Streubesitz? Neue (Anker-) Aktionäre? Gewinnmitnahmen? Wir wissen es nicht, und  daher warte ich entspannt die nächsten Zahlen ab und konzentriere mich auf die Branchen- und Unternehmensentwicklung. Hat ja bisher gut funktioniert. :-)

Die Neuaufnahme im wikifolio ist AlzChem. Die AG verzeichnet ein Rekord-Halbjahr in 2021: Umsatz plus 9,1 % und EBITDA plus 22,7 %. Der Vorstandsvorsitzende hat heute ein sehr informatives Interview auf BRN gegeben: https://www.brn-ag.de/39223-RekordHalbjahr-2021-AlzChem-Prognose-

Die Neuaufnahme im wikifolio ist AlzChem. Die AG verzeichnet ein Rekord-Halbjahr in 2021: Umsatz plus 9,1 % und EBITDA plus 22,7 %. Der Vorstandsvorsitzende hat heute ein sehr informatives Interview auf BRN gegeben: https://www.brn-ag.de/39223-RekordHalbjahr-2021-AlzChem-Prognose-

Stratec hat geliefert: +36% organisches Wachstum (währungsbereinigt) und EBIT-Steigerung um +87% im 1.Halbjahr. Welche Multiples sind für solch ein Unternehmen angemessen? Die Konsensprognosen für 2021/22/23 liegen noch bei EPS von 2.80/3.00/3.60 Euro und gehen von KGVs von 45+ aus. Jetzt liegen über 2 Euro EPS auf dem Tisch und selbst bei einer Normalisierung (die nicht da ist!) sind plötzlich 3.60 Euro bereits für 2021 in Sichtweite, da man für Q4 noch nicht alle Bestellungen in die abgegebene Prognose einbezogen hat. Da bin ich wirklich gespannt, was nächste Woche als Kursziel von Analystenseite genannt wird und wie die Konsensschätzungen angepaßt werden! 

Stratec hat geliefert: +36% organisches Wachstum (währungsbereinigt) und EBIT-Steigerung um +87% im 1.Halbjahr. Welche Multiples sind für solch ein Unternehmen angemessen? Die Konsensprognosen für 2021/22/23 liegen noch bei EPS von 2.80/3.00/3.60 Euro und gehen von KGVs von 45+ aus. Jetzt liegen über 2 Euro EPS auf dem Tisch und selbst bei einer Normalisierung (die nicht da ist!) sind plötzlich 3.60 Euro bereits für 2021 in Sichtweite, da man für Q4 noch nicht alle Bestellungen in die abgegebene Prognose einbezogen hat. Da bin ich wirklich gespannt, was nächste Woche als Kursziel von Analystenseite genannt wird und wie die Konsensschätzungen angepaßt werden! 

Quartalszahlen von Wacker Neuson, ein Unternehmen der Baumaschinen- und Baugeräteindustrie: Im Q2 steigt der Umsatz um 28%, das EBIT um 162% und der Gewinn je Aktie um 227% im Vergleich zum Vorjahresquartal. Zum Halbjahr wurde damit ein Gewinn von 1 Euro je Aktie erzielt. Daher passe ich meine Schätzungen für das GJ2021 und 2022 an: neu erwarte ich 1.80 bzw. 2.20 Euro je Aktie, daraus resultiert bei einem Kurs von 25 Euro ein immer noch günstiges KGV von 14 bzw. 11. 

Quartalszahlen von Wacker Neuson, ein Unternehmen der Baumaschinen- und Baugeräteindustrie: Im Q2 steigt der Umsatz um 28%, das EBIT um 162% und der Gewinn je Aktie um 227% im Vergleich zum Vorjahresquartal. Zum Halbjahr wurde damit ein Gewinn von 1 Euro je Aktie erzielt. Daher passe ich meine Schätzungen für das GJ2021 und 2022 an: neu erwarte ich 1.80 bzw. 2.20 Euro je Aktie, daraus resultiert bei einem Kurs von 25 Euro ein immer noch günstiges KGV von 14 bzw. 11. 

Adesso, Derichebourg, Gruppo Mutuionline und Wacker Neuson heute mit neuem ATH-Kursen im wikifolio. Paul Hartmann wird verkauft, da Q-Zahlen nur durchschnittlich waren und der Umsatz im Halbjahr -5% zurückging.

Adesso, Derichebourg, Gruppo Mutuionline und Wacker Neuson heute mit neuem ATH-Kursen im wikifolio. Paul Hartmann wird verkauft, da Q-Zahlen nur durchschnittlich waren und der Umsatz im Halbjahr -5% zurückging.

Helma Eigenheimbau erzielt im 1. Halbjahr um rund 41 Prozent höhere Umsätze mit 161,4 Mio. EUR. Der Auftragseingang in den ersten sechs Monaten steigt sogar um 71 Prozent auf 197,2 Mio. EUR und zeigt an, was möglich ist. Der Vorstand bekräftigt die Umsatz- und Ergebnisprognose für 2021 und sieht sich auf Kurs zu einem Jahresumsatz-Niveau von 400 Mio. EUR in 2024. Basierend auf diesen Zahlen passe ich meine Schätzung zunächst für 2021/22 an: erwarteter Gewinn pro Aktie: 5 bzw. 6 Euro, das Kursziel auf Sicht von 12 Monaten ergibt sich bei einem KGV von 15 mit 75 bzw. 90 Euro.
 

Helma Eigenheimbau erzielt im 1. Halbjahr um rund 41 Prozent höhere Umsätze mit 161,4 Mio. EUR. Der Auftragseingang in den ersten sechs Monaten steigt sogar um 71 Prozent auf 197,2 Mio. EUR und zeigt an, was möglich ist. Der Vorstand bekräftigt die Umsatz- und Ergebnisprognose für 2021 und sieht sich auf Kurs zu einem Jahresumsatz-Niveau von 400 Mio. EUR in 2024. Basierend auf diesen Zahlen passe ich meine Schätzung zunächst für 2021/22 an: erwarteter Gewinn pro Aktie: 5 bzw. 6 Euro, das Kursziel auf Sicht von 12 Monaten ergibt sich bei einem KGV von 15 mit 75 bzw. 90 Euro.
 

Frequentis hat die Übernahme von Teilen von L3Harris Technologies bereits nach 5 Monaten abgeschlossen. Zum Halbjahr steigt der Umsatz um 9,4% gg. Vorjahr und es wird erstmals ein positives Halbjahres-EBIT erwirtschaftet. Der Auftragsstand nimmt um 5,9% zu und die Book-to-Bill-Rate liegt nun bei 1.09. Das Wachstum der nächsten ca. 1.5 Jahre ist somit abgesichert und die solide Aktie eine gute Halteposition!

Frequentis hat die Übernahme von Teilen von L3Harris Technologies bereits nach 5 Monaten abgeschlossen. Zum Halbjahr steigt der Umsatz um 9,4% gg. Vorjahr und es wird erstmals ein positives Halbjahres-EBIT erwirtschaftet. Der Auftragsstand nimmt um 5,9% zu und die Book-to-Bill-Rate liegt nun bei 1.09. Das Wachstum der nächsten ca. 1.5 Jahre ist somit abgesichert und die solide Aktie eine gute Halteposition!

Matas, eine dänische Erfolgsgeschichte: Umsatz und EBIT steigen im letzten Quartal um 8% und die Guidance für das GJ wird angehoben. Der heutige Capital Markets Day und die dort verkündeten strategischen Ziele bis 2025 kommen offensichtlich ebenfalls gut an: Aktie +10%.

Matas, eine dänische Erfolgsgeschichte: Umsatz und EBIT steigen im letzten Quartal um 8% und die Guidance für das GJ wird angehoben. Der heutige Capital Markets Day und die dort verkündeten strategischen Ziele bis 2025 kommen offensichtlich ebenfalls gut an: Aktie +10%.

Die Baader Bank Aktie wird heute mit Lang&Schwarz in Sippenhaft genommen - zu unrecht. Einerseits hat man sich stets von Cum-Ex-Geschäften ferngehalten, andererseits gerade die Kooperation mit Sino bekanntgegeben und operativ läuft es, wie die Halbjahreszahlen bestätigt haben, sowieso gut. Die Schwäche der Düsseldorfer Kollegen wäre eigentlich der geeignete Zeitpunkt, damit Baader Marktanteile gewinnen kann und um einmal größer zu denken: Wie soll es 2023 in Deutschland und Europas Börsenlandschaft aussehen? Eine Baader, Lang & Schwarz AG wäre außerbörslich und im Market Making europaweit so stark, dass damit Deutscher Börse und Tradegate Paroli geboten werden kann! Beide Schnellboote vereint, wären eine sichere Bank - für Regional-Börsen und für Neobroker - und der so geschaffene Konzern Aspirant auf den SDAX und auf Aktien-Bewertungen, wie sie für die Tradegate und Deutsche Börse Aktie längst Usus sind und Faktor 2 bis 3 über dem gegenwärtigen Niveau sind. Wird man auf die Gewinnmaschine in Düsseldorf zugehen? Warten wir es ab!

Die Baader Bank Aktie wird heute mit Lang&Schwarz in Sippenhaft genommen - zu unrecht. Einerseits hat man sich stets von Cum-Ex-Geschäften ferngehalten, andererseits gerade die Kooperation mit Sino bekanntgegeben und operativ läuft es, wie die Halbjahreszahlen bestätigt haben, sowieso gut. Die Schwäche der Düsseldorfer Kollegen wäre eigentlich der geeignete Zeitpunkt, damit Baader Marktanteile gewinnen kann und um einmal größer zu denken: Wie soll es 2023 in Deutschland und Europas Börsenlandschaft aussehen? Eine Baader, Lang & Schwarz AG wäre außerbörslich und im Market Making europaweit so stark, dass damit Deutscher Börse und Tradegate Paroli geboten werden kann! Beide Schnellboote vereint, wären eine sichere Bank - für Regional-Börsen und für Neobroker - und der so geschaffene Konzern Aspirant auf den SDAX und auf Aktien-Bewertungen, wie sie für die Tradegate und Deutsche Börse Aktie längst Usus sind und Faktor 2 bis 3 über dem gegenwärtigen Niveau sind. Wird man auf die Gewinnmaschine in Düsseldorf zugehen? Warten wir es ab!

Nabaltec liefert endgültige HJ-Zahlen 2021 mit einem Umsatzplus von 14% und nahezu verfünffachtem EBIT. Die Prognosen werden bestätigt. Für 2022 notiert die Aktie bei einem erwarteten KGV von 18. Es wird ein EPS von 1.90-2.10 Euro (Konsenserwartungen) prognostiziert. Wachstumstreiber ist Böhmit, ein Lithium-Ionen-Batterie-Material, das mit 50% jährlich im Umsatz wächst und bereits seit 2016 (!) produziert wird. Für die Ibutec AG, ebenfalls Spezialchemie-Branche, die Ende 2021 erstmals in den Markt mit Batteriematerialien einsteigen will, zahlen Anleger bereits heute ein KGV2022e von 59! Dort wird lediglich ein EPS von 0.60-0.80 Euro je Aktie prognostiziert - 1/3 des Nabaltec Ergebnis. Das verdeutlicht die immer noch vorhandene, relative Unterbewertung der Nabaltec-Aktie, die auf die Entdeckung durch die Anleger wartet.