Augmented Reality Innovators

NVIDIA meldet im ersten Quartal 2025 rekordverdächtige Umsätze, insbesondere durch starkes Wachstum im Data Center-Segment, angetrieben von hoher Nachfrage nach der NVIDIA Hopper GPU-Computing-Plattform und neuen Produktentwicklungen.

• 📈 Rekordumsatz: NVIDIA erzielte einen Umsatz von 26 Milliarden US-Dollar, ein Anstieg von 18 % gegenüber dem Vorquartal und 262 % im Jahresvergleich.
   
• 💻 Data Center Wachstum: Das Data Center erzielte einen Rekordumsatz von 22,6 Milliarden US-Dollar, getrieben durch starke Nachfrage nach NVIDIA Hopper GPUs, mit einem jährlichen Wachstum von 427 %.
   
• 🚀 Hohe Nachfrage nach KI-Infrastruktur: Große Cloud-Anbieter und Unternehmen investieren massiv in NVIDIA KI-Infrastruktur, was den Umsatz und die Rentabilität antreibt. Jede investierte Dollar in NVIDIA KI-Infrastruktur kann für Cloud-Anbieter 5 Dollar in GPU-Hosting-Einnahmen generieren.
   
• 🌍 Globale Diversifizierung: Umsatz aus verschiedenen Regionen durch Investitionen in "Sovereign AI" und Aufbau lokaler KI-Infrastrukturen. Beispiele sind Japan, Frankreich, Italien und Singapur.
   
• 🧑‍💻 Neue Produkteinführungen: Einführung von H200 und Blackwell GPUs, die erhebliche Leistungssteigerungen und Kosteneffizienz bieten. Der Blackwell GPU-Architektur ermöglicht bis zu 4x schnelleres Training und 30x schnellere Inferenz als die Vorgängermodelle.
   
• 🔋 Effiziente Supercomputer: Einführung des Grace Hopper Superchip in neuen Supercomputern, darunter Europas schnellster AI-Supercomputer, der Alps Supercomputer, und andere energieeffiziente Systeme.
   
• 🎮 Gaming-Segment: Rückgang der Gaming-Einnahmen um 8 % im Vergleich zum Vorquartal, jedoch ein Anstieg um 18 % im Jahresvergleich. Starke Nachfrage nach GeForce RTX GPUs, die für Gaming und generative KI-Anwendungen optimiert sind.
   
• 📉 Herausforderungen in China: Umsatz in China stark rückläufig aufgrund von Exportkontrollbeschränkungen, was den Wettbewerb in der Region erhöht. NVIDIA hat spezifische Produkte für den chinesischen Markt entwickelt, aber die Wettbewerbsbedingungen bleiben herausfordernd.

In der Q1 2024 Earnings Conference von Vimeo, Inc. wurden die finanziellen Ergebnisse und die zukünftige Ausrichtung des Unternehmens diskutiert. Neue Führungskräfte wurden vorgestellt, und die Stärken des Unternehmens, insbesondere in den Bereichen Vimeo Enterprise und Selbstbedienungsdienste, wurden hervorgehoben. Trotz positiver Entwicklungen gibt es Herausforderungen im Bereich Selbstbedienung und geplante Kürzungen im Marketingbereich.

• 🌟 Neuer CEO vorgestellt: Philip Moyer, der neue CEO, bringt viel Erfahrung und strategische Kompetenz ins Unternehmen ein, was Vimeo neue Wachstumschancen eröffnen könnte.

• 💼 Finanzielle Highlights: Vimeo verzeichnete ein beeindruckendes Wachstum mit einem Anstieg des bereinigten EBITDA von einem Verlust von 10 Millionen USD vor zwei Jahren auf jetzt 12 Millionen USD.

• 🚀 Enterprise-Geschäft boomt: Vimeo Enterprise zeigte starke Wachstumsdynamik und gewann beeindruckende neue Kunden, was auf eine robuste Produktattraktivität und Marktdurchdringung hindeutet.

• 📉 Herausforderungen im Selbstbedienungsbereich: Trotz des Unternehmenswachstums bleibt der Selbstbedienungsbereich unter Druck, was teilweise auf geplante Kürzungen im Marketing zurückzuführen ist.

• 🎯 Fokus auf AI und Videoinnovation: Der neue CEO betonte die Bedeutung von AI für die nächste Videoparadigmenverschiebung und die Notwendigkeit, die Produktentwicklung zu beschleunigen.

• 🔍 Vorsichtige finanzielle Prognose: Trotz eines starken aktuellen Quartals bleibt die Jahresprognose unverändert, was auf eine vorsichtige Haltung des Managements hinweist, um mögliche zukünftige Herausforderungen zu bewältigen.

• 📈 Positive Auswirkungen auf die EBITDA-Marge: Die positiven finanziellen Ergebnisse tragen zur Verbesserung der EBITDA-Marge bei, und geplante Investitionen sollen weiteres Wachstum fördern.

• 💡 Innovative Produktveröffentlichungen: Die Einführung von Vimeo Central und die geplanten Produktneuheiten könnten die Kundenbindung und das Wachstum weiter vorantreiben.

Aufgrund der neu vorgestellten Platform Vimeo Central und dem neuen CEO plane ich die Aktie bald in das Augmented Reality Innovators wikifolio erneut aufzunehmen. 

ARM Holdings Plc verzeichnete im dritten Quartal 2024 einen Rekordumsatz und erhöhte die Prognosen für das vierte Quartal, angetrieben durch die starke Nachfrage nach der ARMv9-Architektur und die Integration von KI-Technologien. Kunden von ARM umfassen Hersteller von Smartphones bis hin zu IoT-Geräten. Royalties sind eine wichtige Einnahmequelle für ARM, basierend auf dem Verkaufsvolumen der Endprodukte mit ARM-Technologie. NVIDIA, als ein bedeutender Kunde, nutzt ARM-Technologien für seine Tegra-Prozessoren in verschiedenen Anwendungen.

Die Ende 2023 aufgebaute Position von ARM im Augmented Reality Wikifolio zeigte eine positive Entwicklung von etwa 60% bis zum aktuellen Zeitpunkt.

Zusammenfassung de Earning Calls:

• 🔝 Rekordumsatz im dritten Quartal, Prognose für das vierte Quartal erhöht.
• 📈 Starke Nachfrage nach ARMv9-Architektur, die doppelte Lizenzgebühren im Vergleich zu ARMv8 bringt.
• 🤖 Zunehmende Integration von KI-Technologien in Endgeräte.
• 🚀 Einsatz von Compute Subsystems zur Beschleunigung der Markteinführung neuer Produkte.
• 🌍 Wachstum in verschiedenen Segmenten, einschließlich Smartphones und Infrastruktur.
• 📊 ARM China trug wesentlich zum Umsatzwachstum bei.
• 🛠️ Investitionen in Forschung und Entwicklung zur Stärkung der Produktinnovation.
• ❗️Einige Herausforderungen in Bezug auf die Vorhersagbarkeit der Lizenznachfrage und Marktschwankungen.