Stabilus: Das darf nicht wahr sein!

Anleger: Ein Blick auf die Diskussion in Social Media zeigt folgendes Bild: Die Marktteilnehmer waren in den letzten Tagen grundsätzlich überwiegend positiv eingestellt gegenüber Stabilus. Es gab insgesamt zehn positive und vier negative Tage. Die neuesten Nachrichten (in den vergangenen ein bis zwei Tagen) über das Unternehmen sind jedoch hauptsächlich negativ. Auf der Basis unserer Stimmungsanalyse erhält Stabilus daher eine „Hold“-Einschätzung. Insgesamt erhält Stabilus von der Redaktion für die Anlegerstimmung ein „Hold“-Rating.

Analysteneinschätzung: Stabilus erhielt in den vergangenen zwölf Monaten insgesamt 8 Analystenbewertungen.Die durchschnittliche Bewertung des Wertpapiers ist dabei „Hold“ und setzt sich aus 3 „Buy“-, 4 „Hold“- und 1 „Sell“-Meinungen zusammen. Auf kurzfristiger Basis, bezogen auf die vorliegenden Studien des vergangenen Monats, gilt die Aktie als „Hold“. In diesem Zeitraum stuften 2 Analysten den Titel als Buy ein, 2 als Hold und 1 als Sell. Aufgrund des Durchschnitts der Kursprognose von (63,25 EUR für das Wertpapier ergibt sich ein Aufwärtspotential von 53,74 Prozent (ausgehend vom letzten Schlusskurs, 41,14 EUR), folgt man der Meinung der Analysten. Dies stellt also eine „Buy“-Empfehlung dar. Stabilus erhält für diesen Abschnitt in Summe damit eine „Hold“-Bewertung.

Technische Analyse: Der Durchschnitt des Schlusskurses der Stabilus-Aktie für die letzten 200 Handelstage liegt aktuell bei 59,28 EUR. Der letzte Schlusskurs (41,14 EUR) weicht somit -30,6 Prozent ab, was einer „Sell“-Bewertung aus charttechnischer Sicht entspricht. Schauen wir auf den Durchschnitt aus den letzten 50 Handelstagen. Für diesen (47,66 EUR) liegt der letzte Schlusskurs ebenfalls unter dem gleitenden Durchschnitt (-13,68 Prozent Abweichung). Die Stabilus-Aktie wird somit auch auf dieser kurzfristigeren Basis mit einem „Sell“-Rating bedacht. Unterm Strich erhält erhält die Stabilus-Aktie damit für die einfache Charttechnik ein „Sell“-Rating.

Branchenvergleich Aktienkurs: Stabilus erzielte in den vergangenen 12 Monaten eine Performance von -37,7 Prozent. Ähnliche Aktien aus der „Maschinen“-Branche sind im Durchschnitt um 0,41 Prozent gestiegen, was eine Underperformance von -38,11 Prozent im Branchenvergleich für Stabilus bedeutet. Der „Industrie“-Sektor hatte eine mittlere Rendite von 0,78 Prozent im letzten Jahr. Stabilus lag 38,49 Prozent unter diesem Durchschnittswert. Die Unterperformance sowohl im Branchen- als auch im Sektorvergleich führt zu einem „Sell“-Rating in dieser Kategorie.

Sentiment und Buzz: Wesentliche Veränderungen bei der Stimmungslage oder der Kommunikationsfrequenz lassen präzise Rückschlüsse über das aktuelle Bild einer Aktie in den sozialen Medien zu. Bei Stabilus konnten in den vergangenen vier Wochen keine wesentlichen Veränderungen des Stimmungsbildes ausgemacht werden. Daher bewerten wir die Aktie herfür mit einem „Hold“. Bei der Kommunikationsfrequenz konnte dagegen eine leichte Reduktion registriert werden. D. h. in den letzten Wochen wurde weniger über das Unternehmen gesprochen. Insgesamt erhält Stabilus auf dieser Stufe daher eine „Sell“-Rating.

Dividende: Aus der gezahlten Dividende und dem jeweiligen Kurs errechnet sich die Dividendenrendite. Stabilus weist derzeit eine Dividendenrendite von 2,08 % aus. Diese Rendite ist nur leicht höher als der Branchendurchschnitt („Maschinen“) von 2,01 %. Mit einer Differenz von lediglich 0,07 Prozentpunkten ergibt sich daraus die Einstufung als „Hold“ bezüglich der ausgeschütteten Dividende.

Fundamental: Die Aktie von Stabilus gilt nach dem Maßstab des Kurs-Gewinn-Verhältnisses (KGV) als unterbewertet. Denn: Das KGV liegt mit 11,71 insgesamt 67 Prozent niedriger als der Branchendurchschnitt im Segment „Maschinen“, der 35,25 beträgt. Vor diesem Hintergrund erhält die Aktie aus Sicht der fundamentalen Analyse die Einstufung „Buy“.

Relative Strength Index: Die technische Analyse betrachtet für Aktien auch das Verhältnis der Aufwärtsbewegungen und der Abwärtsbewegungen eines Kurses im Zeitablauf und zeichnet dies für einen Zeitraum von 7 Tagen im Relative Strength-Index auf. Anhand dieses sogenannten RSI ist die Stabilus aktuell mit dem Wert 100 überkauft. Daher gilt für dieses Signal die Einstufung „Sell“. Wird die relative Bewegung auf 25 Tage ausgedehnt (RSI25), ergibt sich für die Aktie ein Wert von 58,77. Dies gilt als Signal dafür, dass der Titel als weder überkauft noch -verkauft betrachtet wird. Dementsprechend lautet die Einstufung auf dieser Basis „Hold“. Insgesamt resuliert daraus für die RSI die Einstufung „Sell“.

Quelle: Robert Sasse